Beta faktörü - borsadaki riski ölçen bir gösterge
Modern ekonomik sistemAnonim şirketlerin kurulması yoluyla büyük şirketler, işletmeler ve hatta devlete ait şirketler için var olma koşulları zaten herhangi bir kişi için alışılmış hale gelmiştir. Tabii ki ülkemizde menkul kıymetlere yatırım yapmak, medeni dünyanın geri kalanında olduğu gibi gelişmiş bir ekonomik piyasa sistemi sistemi ile nüfus arasında böyle bir popülerliğe sahip değildir. Bununla birlikte, son eğilimler, banka mevduatlarının olağan mevduat sahiplerinin daha karmaşık yatırım sistemlerine giderek daha fazla yeniden yönlendirilmesini göstermektedir. Bu da Rus toplumu için iyi bir sinyaldir, bu da anavatanımızın kademeli yaklaşımını batı yaşam standardına ve değerlerin önceliğine işaret etmektedir. Tabii ki, Tanrı, modern uygar dünyanın ekonomik tarafı olmadan, saçma sapanları olmadan yapmaktan çekinmektedir.
Beta Oranı
Beta katsayısı nasıl hesaplanır?
Bu göstergeyi belirlemek içinmatematiksel kovaryans yöntemleri, yani iki rastgele değerin bağımlılığını yansıtan miktarları hesaplama yöntemleri. Böylece piyasa portföyünün beta katsayısı bağımlılık, sayısal olarak ifade edilir,belli bir süre için piyasa dalgalanmalarının mevcut göstergesi. Yani,% 10'luk bir genel pazar büyümesi ve 0.5'lik bir beta katsayısı ile anonim şirketin menkul kıymetler portföyünün değeri sadece% 5 oranında büyüyecektir. Bu göstergeyi hesaplamak için, bir kovaryans dispersiyon formülü kullanılır, beta katsayısı göre aşağıdaki gibi belirlenir:
βa = Cov (ra, rp) / Var (rp), burada:
- ra verilen katsayıyı belirleyen değerdir;
- rp - menkul kıymetler piyasası;
- Cov - miktarların kovaryansı;
- Var - Menkul kıymetler piyasasının dağılımı. </ ul </ p>